L'année 2023 a été marquée par la chute de deux figures majeures du monde de la cryptomonnaie : Sam Bankman-Fried de FTX et Changpeng Zhao de Binance. Sam Bankman-Fried, autrefois l'une des personnes les plus riches de la crypto, a été reconnu coupable d'escroquerie en novembre, transformant FTX en une « pyramide de tromperie ». Changpeng Zhao, fondateur de Binance, a admis avoir blanchi de l'argent et a démissionné après des poursuites de la Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Les scandales ont secoué le monde des cryptomonnaies, remettant en question la légitimité de ces plateformes.Sam Bankman-Fried a été déclaré coupable en novembre de fraude et de blanchiment d’argent par un jury à New York, mettant ainsi un terme à un procès d’un mois révélant les pratiques discutables du secteur des actifs numériques. Le magnat américain, communément appelé « le roi du crypto », risque une peine maximale de 110 ans de prison pour avoir détourné des milliards de dollars appartenant aux clients de FTX, l'une des principales plates-formes mondiales d'échange de cryptomonnaies, qui a fait faillite en novembre 2022.
Le jury a rendu son verdict après moins de cinq heures de délibérations, marquant ainsi une chute spectaculaire pour l'ancien milliardaire de 31 ans, une figure éminente de l'industrie de la cryptographie. Bankman-Fried a été arrêté l'année dernière à la suite de la faillite de sa société, FTX. Il fait maintenant face à des décennies de prison, sa condamnation étant prévue pour le 28 mars de l'année prochaine.
Selon les accusations, Bankman-Fried aurait trompé les investisseurs et les prêteurs de FTX ainsi que de sa société affiliée, le fonds spéculatif Alameda Research, qui détenait les fonds des clients de FTX sur un compte bancaire. Au lieu de protéger ces fonds comme promis publiquement, il les aurait utilisés pour rembourser les créanciers d’Alameda, acquérir des biens immobiliers, effectuer des investissements et faire des dons politiques.
La faillite de FTX a laissé Alameda avec une dette de 8 milliards de dollars envers FTX, plongeant environ un million de clients dans l'incertitude quant à la récupération de leurs fonds. « Il a pris l'argent, sachant que c'était mal. Il l'a fait quand même, pensant qu'il était plus intelligent et meilleur que les autres. Il s'était convaincu qu'il pouvait s'en sortir », a déclaré l'assistant du procureur américain, Nicolas Roos, dans son réquisitoire.
À 28 ans, Bankman-Fried a fait partie de la liste Forbes des 30 ans et moins en 2021, mais en l'espace de deux ans, son profil Forbes récemment mis à jour note que l'homme qui était autrefois « l'une des personnes les plus riches de la crypto » dans « une chute étonnante de la grâce » a maintenant une valeur nette en temps réel de 0 $.
FTX a soumis une requête de faillite aux États-Unis, incapable de faire face à une avalanche de retraits, marquant ainsi un effondrement spectaculaire pour l'empire crypto de Sam Bankman-Fried, précédemment estimé à 32 milliards de dollars il y a quelques mois seulement. La déclaration devant un tribunal fédéral du Delaware, déposée vendredi, concerne l'entité américaine de FTX, le groupe commercial exclusif de Bankman-Fried, Alameda Research, et environ 130 sociétés affiliées.
Cette chute de FTX survient après une série de dix jours au cours desquels Bankman-Fried a cherché désespérément à obtenir des milliards de dollars pour sauver son entreprise, les clients retirant rapidement leurs actifs en raison de préoccupations concernant la santé financière de l'entreprise et les liens entre la bourse et Alameda, également fondée par Bankman-Fried.
Bankman-Fried a par ailleurs démissionné de son poste de directeur général et a exprimé son souhait de nommer Stephen Neal comme nouveau président du conseil d'administration de la société. Cependant, un porte-parole a ultérieurement indiqué que Neal avait décidé de ne pas assumer cette fonction, précisant que cela ne découlait pas de questions liées à FTX ou à son ancien PDG. Il sera remplacé par John J Ray III, un spécialiste de la restructuration ayant supervisé les affaires de faillite d'Enron et de Nortel Networks.
Depuis décembre, le fondateur de FTX, Bankman-Fried, a été confronté à huit chefs d'accusation de fraude et de complot. Les procureurs ont allégué qu'il avait détourné des milliards de dollars de dépôts de clients de FTX pour compenser les pertes de son fonds spéculatif Alameda Research, en fournissant des informations mensongères aux investisseurs et aux prêteurs sur la situation financière de ses entreprises. Il a plaidé non coupable, et les procureurs fédéraux de Manhattan ont émis des appels répétés à toute personne ayant eu connaissance d'actes répréhensibles commis par FTX.
Changpeng Zhao, Sam Bankman-Fried et Binance : un panorama trouble de la cryptomonnaie en 2023
D'autres acteurs du secteur de la cryptomonnaie ont également déchu en 2023, notamment Do Kwon de Terraform Labs, Ishan Wahi de Coinbase, Alex Mashinsky de Celsius Network, Su Zhu de Three Arrows Capital, et Thomas Smith, Kyle Nagy et Braden Karony de SafeMoon. Certains ont été arrêtés pour des fraudes de plusieurs milliards de dollars, des manipulations de marché ou des escroqueries.
Même les amateurs ordinaires de cryptomonnaies ont subi des revers, tels que les investisseurs de Bored Ape Yacht Club (BAYC) poursuivant le créateur Yuga Labs pour avoir considéré les jetons non fongibles comme un mauvais investissement. Un événement organisé par Yuga Labs a également causé des blessures physiques à des membres de BAYC.
En novembre, Bankman-Fried a été reconnu coupable par un jury de 12 membres d'avoir escroqué les clients de FTX, après un mois de procès au cours duquel les procureurs fédéraux l'ont accusé d'avoir transformé FTX en une « pyramide de tromperie ». Le procès a fait suite à des mois de gros titres - comparant Bankman-Fried à un méchant de dessin animé, l'accusant d'avoir volé 2,2 milliards de dollars aux clients de FTX pour acheter des choses telles qu'une maison de 16,4 millions de dollars pour ses parents, et révélant que Bankman-Fried plaisantait sur le fait d'avoir perdu la trace de 50 millions de dollars.
De son côté, Binance a violé les lois américaines sur le blanchiment d'argent et les sanctions en ne signalant pas plus de 100 000 transactions suspectes avec des organisations désignées par les États-Unis comme des groupes terroristes, tels que le Hamas, Al-Qaïda et l'État islamique d'Irak et de Syrie, selon les autorités. De plus, la bourse n'a pas informé des transactions avec des sites web dédiés à la vente de matériel pédopornographique et a bénéficié de manière significative des gains issus des ransomwares, ont-elles ajouté.
Le PDG de Binance, Changpeng Zhao, a démissionné et plaidé coupable pour avoir enfreint les lois américaines contre le blanchiment d'argent dans le cadre d'un règlement de 4,3 milliards de dollars, mettant fin à une enquête de plusieurs années sur le plus grand réseau de cryptomonnaies au monde, selon les procureurs. Cet accord, impliquant que Zhao verse personnellement 50 millions de dollars, est décrit par les procureurs comme l'une des plus importantes pénalités d'entreprise de l'histoire des États-Unis. Cela constitue un nouveau coup dur pour l'industrie de la cryptographie, déjà touchée par des enquêtes, et fait suite à la condamnation pour fraude du fondateur de FTX, Sam Bankman-Fried.
Binance rapporte avoir fait face à des sorties nettes d'environ 6 milliards de dollars au cours des 72 dernières heures de la semaine dernière, assurant que cela s'est déroulé « sans la moindre peine », soulignant la solidité de ses finances et son engagement envers sa responsabilité en tant que dépositaire. Le fondateur de Binance, Changpeng Zhao, a promis que sa société serait un exemple de transparence. Cependant, une analyse des documents déposés par Binance révèle que le cœur de l'entreprise, représenté par la bourse majeure Binance.com qui a traité des transactions d'une valeur de plus de 22 000 milliards de dollars cette année, demeure largement opaque pour le public.
Cependant, plusieurs experts juridiques ont souligné que cela représentait un résultat favorable pour Zhao, préservant sa vaste richesse et lui permettant de conserver sa participation dans Binance, la bourse qu'il a fondée en 2017.
Binance ne partage pas d'informations financières fondamentales telles que les recettes, les bénéfices et les réserves de trésorerie. Bien que la société ait sa propre cryptomonnaie, elle ne dévoile pas clairement son rôle dans son bilan. Alors qu'elle accorde des prêts à ses clients contre leurs actifs cryptographiques, leur permettant de négocier sur marge avec des fonds empruntés, Binance ne spécifie pas l'importance de ces opérations, l'exposition de l'entreprise à ces risques, ni l'étendue totale de ses réserves pour couvrir les retraits.
Binance n'est pas tenue de publier des états financiers détaillés, car elle n'est pas une société cotée en bourse, contrairement à son concurrent américain Coinbase, qui est inscrit au Nasdaq. En outre, Binance n'a pas levé de fonds externes depuis 2018, selon les données du secteur, ce qui signifie qu'elle n'a pas partagé d'informations financières avec des investisseurs externes depuis cette période.
Les autres scandales qui ont secoué l'industrie en 2023
Do Kwon, PDG de Terraform
En avril dernier, Do Kwon, le PDG de Terraform, faisait face à plusieurs poursuites judiciaires pour des pratiques frauduleuses liées à l'effondrement de sa société de blockchain, entraînant des pertes de 40 milliards de dollars pour les investisseurs. Autrefois considéré comme un génie des cryptomonnaies, il risquait plus de 100 ans de prison aux États-Unis et 40 ans en Corée du Sud. Kwon, en cavale depuis près d'un an, avait été arrêté au Monténégro en mars. Il devait répondre à huit chefs d'accusation, dont fraude envers les investisseurs, fraude en matière de valeurs mobilières, fraude postale et fraude sur les matières premières.
La société Terraform Labs, exploitant la cryptomonnaie LUNA et le stablecoin TerraUSD, avait perdu 99 % de leur valeur en une semaine. Interpol avait émis une notice rouge en septembre 2022. Kwon, inculpé pour avoir trompé les investisseurs, cherchait à échapper à l'extradition vers les États-Unis, arguant de l'absence de législation sud-coréenne similaire à celle de la SEC sur les cryptomonnaies. Il avait converti ses actifs en bitcoins, rendant la saisie difficile pour les autorités sud-coréennes.
Les procureurs sud-coréens avaient identifié 314,2 millions de dollars d'actifs illicites, mais la conversion en bitcoins rendait la saisie quasi impossible. Kwon aurait détourné environ 800 millions de dollars en bitcoins juste avant l'effondrement de Terraform Labs. Les autorités sud-coréennes avaient sollicité l'aide de Binance pour geler les fonds, mais la bourse n'avait pas fourni de détails sur le montant hébergé.
Les procureurs sud-coréens avaient saisi des biens appartenant à d'autres membres de la direction de Terraform Labs, mais aucune propriété de Kwon n'avait été retrouvée en Corée du Sud. L'affaire évoquait des similitudes avec celle de Sam Bankman-Fried, PDG de FTX, qui risquait également une peine de prison importante. Bankman-Fried faisait face à huit chefs d'accusation, avec une peine potentielle de plus de 150 ans d'emprisonnement, après de nouvelles accusations portées en avril.
Coinbase et l'ancien gestionnaire de produits chez Coinbase
En juillet 2022, Ishan Wahi, un ancien gestionnaire de produits chez Coinbase âgé de 32 ans, et son frère Nikhil Wahi, 26 ans, également de Seattle, ont été appréhendés. À l'époque, Coinbase figurait parmi les plus grandes plateformes de trading d'actifs cryptographiques au monde, comptant plus de 98 millions d'utilisateurs enregistrés.
En mai de cette année, Ishan Wahi a été condamné à deux ans de prison pour avoir orchestré le premier système de délit d'initié sur les cryptomonnaies. Il avait informé son frère et un ami des futures cotations d'actifs cryptographiques de Coinbase, contribuant ainsi à des gains illicites d'environ 1,5 million de dollars. Lors de l'audience de détermination de la peine, Wahi a admis avoir commis une « énorme erreur » qui le hantera toute sa vie.
Cependant, les pratiques douteuses de Coinbase ne semblaient pas se limiter à la collusion de Wahi. Le mois suivant, la SEC a engagé des poursuites contre Coinbase, le plus grand échange de cryptomonnaies opérant aux États-Unis, alléguant que la plateforme avait pris des « décisions calculéesn » pour contourner les exigences réglementaires, favorisant ainsi ses propres gains potentiels au détriment des protections des investisseurs imposées par la SEC.
Coinbase, apparaissant davantage préoccupé par ses propres profits en croissance que par la protection des investisseurs vulnérables, s'inscrivait dans la lignée des crypto-entrepreneurs avides cherchant à s'enrichir rapidement.
À mesure que l'été cédait la place à l'automne, d'autres hauts responsables de l'industrie de la cryptographie ont également été appréhendés. En juillet, l'ancien PDG de Celsius Network, Alex Mashinsky, a été arrêté dans le cadre d'une fraude de plusieurs milliards de dollars et d'une manipulation du marché. Les accusations portaient sur un plan pluriannuel visant à tromper les clients avant l'effondrement présumé de Celsius avec plus d'un milliard de dollars de dettes.
En septembre, Su Zhu, cofondateur de Three Arrows Capital, a été arrêté à Singapour après avoir refusé de coopérer avec les liquidateurs chargés d'enquêter sur le fonds spéculatif en faillite, selon le New York Times. Lui et un autre fondateur de Three Arrows, Kyle Davies, ont été condamnés à quatre mois de prison.
Le stratagème de cryptomonnaie le plus inhabituel révélé cette année semble avoir été orchestré non pas par un courtier en cryptomonnaies à la tête d'un empire, mais prétendument par un directeur informatique d'une école du Massachusetts. En février, Nadeam Nahas, un ancien employé municipal de Cohasset (Massachusetts), a été accusé d'avoir détourné des milliers de dollars d'électricité d'un collège ou lycée local pour exploiter secrètement une mine de cryptomonnaies dans un espace inutilisé. Bien qu'il ait plaidé non coupable et démissionné de son poste, Nadeam Nahas reste sous enquête des forces de l'ordre.
Plus récemment, le ministère de la justice a dévoilé en décembre un acte d'accusation inculpant quatre personnes aux États-Unis - Lu Zhang d'Alhambra (Californie), Justin Walker de Cypress (Californie), Joseph Wong de Rosemead (Californie) et Hailong Zhu de Naperville (Illinois) - pour « complot en vue de commettre des actes de blanchiment d'argent, de dissimulation de blanchiment d'argent et de blanchiment d'argent à l'échelle internationale ».
Un bilan contrasté d'optimisme et de défis
L'année 2023 a été fructueuse pour les cryptomonnaies malgré les inquiétudes persistantes liées à un marché baissier. Des mouvements haussiers significatifs ont été enregistrés, avec Bitcoin dépassant les 36 000 $ après avoir franchi les 20 000 $ en avril. Le phénomène des memecoins, avec PEPE devenant le jeton le plus rapide à atteindre une capitalisation d'un milliard de dollars, a également marqué l'année. Cependant, la débâcle de Sam Bankman-fried et la chute de TerraLUNA en 2022 continuent d'influencer négativement la perception des crypto-monnaies.
Les actions de Binance et Coinbase, accusées de malversations, ont ajouté aux critiques du secteur. Le pessimisme persiste également en raison du scepticisme d'anciens acteurs financiers tels que Warren Buffet et Jamie Dimon. Malgré cela, les données de CoinShares indiquent un afflux important de capitaux dans la crypto-monnaie en 2023, la plaçant parmi les années les plus importantes en termes d'afflux annuels.
Le bitcoin a enregistré une croissance de plus de 120 % depuis le début de l'année, stimulant l'optimisme autour des demandes d'ETF Bitcoin. D'autres tendances incluent la manie des memecoins, le développement de projets d'IA et une vague de préventes de nouvelles cryptomonnaies. Des collaborations entre projets, telles que celle entre Inspect et Cardano, ont également marqué l'évolution du secteur.
D'après Forbes, bien que l'année 2023 ait « changé de manière permanente » l'opinion de nombreuses personnes sur les cryptomonnaies en dévoilant divers stratagèmes, elle a néanmoins été qualifiée de « grande année pour les cryptomonnaies. Le transfert de 293 milliards de dollars dans les cryptomonnaies a été signalé, plaçant ainsi 2023 en troisième position des années les plus importantes en termes de transferts financiers vers ce secteur.
Des chutes de leaders éminents aux appels à une régulation renforcée
La série de scandales qui a ébranlé le monde de la cryptomonnaie en 2023 met en lumière les failles et les risques inhérents à ce secteur en pleine croissance. La chute spectaculaire de leaders éminents, tels que Sam Bankman-Fried et Changpeng Zhao, soulève des préoccupations sérieuses quant à la transparence et à la gouvernance dans l'univers des plateformes cryptofinancières.
La condamnation pour escroquerie de Sam Bankman-Fried, autrefois une figure majeure chez FTX, a jeté une ombre sur l'intégrité même de la plateforme. De manière similaire, l'aveu de blanchiment d'argent de Changpeng Zhao et sa démission consécutive à des poursuites de la CFTC révèlent des pratiques douteuses au sein de Binance, l'un des acteurs dominants du marché.
Le cas de Do Kwon de Terraform Labs, parmi d'autres, démontre que même les projets bien établis ne sont pas à l'abri des scandales financiers et des accusations graves. Ces déchéances ont un impact direct sur la confiance des investisseurs, remettant en question la crédibilité des acteurs du marché et incitant à une réévaluation critique des normes réglementaires.
En parallèle, les épisodes impliquant les amateurs de cryptomonnaies, tels que les litiges entourant les jetons non fongibles de Bored Ape Yacht Club, soulignent les conséquences tangibles et parfois inattendues de l'investissement dans des actifs numériques. Les blessures physiques résultant d'un événement organisé par Yuga Labs mettent en lumière les risques concrets auxquels les investisseurs peuvent être exposés, au-delà des pertes financières.
En fin de compte, ces événements ne font que renforcer la nécessité d'une régulation accrue et d'une surveillance rigoureuse du secteur de la cryptomonnaie. L'année 2023 peut être considérée comme un rappel brutal que le potentiel lucratif de la cryptofinance s'accompagne d'un ensemble de risques significatifs, appelant à une vigilance accrue et à une réflexion critique de la part des investisseurs et des régulateurs.
Source : Forbes
Et vous ?
Quel est votre avis sur le sujet ? Comment les régulateurs peuvent-ils renforcer la surveillance des plateformes de cryptomonnaie pour éviter des cas similaires à ceux de FTX et Binance ? Quelles leçons les investisseurs peuvent-ils tirer des déboires de ces figures emblématiques de la cryptomonnaie en termes de diligence raisonnable et de gestion des risques ? Partagez-vous l'idée selon laquelle, Les récents événements mettent en lumière un besoin pressant de transparence accrue et de responsabilité au sein des entreprises opérant dans l'écosystème des cryptomonnaies ?Voir aussi :
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